泓策投研手札 
中國最專業、最具規模的信用評級機構之一。 業務包括對多邊機構、國家主權、地方政府、金融企業、非金融企業等各類經濟主體的評級，對上述經濟主體發行的固定收益類證券以及資產支持證券等結構化融資工具的評級，以及債券投資咨詢、信用風險咨詢等其他業務。
作者：相信未來
來源：泓策投研手札（IDL：FinanceBao）
評級是藝術，但你廢掉另一只腿科學，直接和我開聊藝術和分析框架我就難以信服了，兩者不矛盾，你為什么不和我聊聊科學？前述文章中談及了數據治理問題(大數據信用風險管理操作手冊)，以及內評模型驗證問題(內部評級模型驗證方法全解析)，本文則詳細敘述銀行內評模型建模的全流程（債券評級模型有自身特征），歡迎來懟。
（一）模型應用流程
客戶評級的基本流程包括資信調查、信息錄入、系統評級、登記確認等步驟。
資信調查是指客戶經理手機、整理客戶資料(包括基本面情況、經營狀況和財務報表等定量和定性信息)。客戶經理必須對客戶資料的真實性、準確性和完整性負責。
信息錄入是憑借人員錄入客戶定量和定性信息，并處罰系統評級計算。定量信息是客觀標準的，但是定性信息的錄入需要根據前期的資信調查綜合判斷，銀行要制定性贏得細則保證定性信息判斷的準確一致。
評級系統首先進行定性模塊和定量模型的計算，得到出事違約概率和信用等級，進一步按照特例調整的計算規則，得到系統評級和對應違約概率。
評價人員根據系統評級及所掌握的其他有效信息，對客戶信用等級提出建議，生成客戶信用評級報告并上報。登記建議可能和系統等級不同，也即等級推翻，包括上調或下調。商業銀行應建立明確的評級推翻政策和程序，包括哪些崗位有權推翻、推翻的依據和條件、不同崗位的推翻程序、結果處理以及文檔化等。客戶信用評級報告的上報流程也會根據推翻情況而有所不同。
由審批任確認最終評級，確認等級可以使系統評級、系統評價的推翻或建議等級的推翻。同樣，商業銀行應該建立登記確認的政策、流程和權限。
（二）模型跟蹤
在模型應用過程中，應該開發相關的跟蹤報告對其使用情況和使用效果持續跟蹤，一般包括整體分析、等級分布和轉移分析、評級認定和推翻情況分析、模型指標檢測分析等方面。
注：文章為作者獨立觀點，不代表資產界立場。
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